Однажды во время охоты королевский слуга подстрелил лебедя, который оказался прекрасной девушкой с золотыми волосами. С первого взгляда принц Виктор и загадочная красавица полюбили друг друга. Но девушка исчезла, так и не рассказав свою историю. Несмотря на то, что старый король пытался отговорить сына от поисков любимой, Виктор все же нашел девушку и узнал ее историю: принцесса Одетта, подобно другим, была похищена злой королевой озера, которая лишила ее дара речи и превратилав лебедя. С помощью друзей Виктору удается не только спасти Одетту, освободить всех узников злой королевы, но и покарать ее, превратив в камень.